La liquidez juega un papel clave en el mercado de divisas. El término se refiere a la capacidad de comprar y vender fácilmente divisas al por mayor a un precio acordado. Los proveedores de liquidez (“LP”) desempeñan un papel crucial para permitir este tipo de negociación al ofrecer términos flexibles y precios competitivos. Entonces, ¿quiénes son estos jugadores clave?
La liquidez es necesaria para los comerciantes de divisas, ya que les permite ingresar y salir de posiciones al precio acordado sin preocuparse por el deslizamiento. La liquidez también permite a los operadores limitar su riesgo al operar con acciones individuales más pequeñas sin afectar significativamente los precios. Esto significa que las operaciones grandes se pueden dividir en varias operaciones más pequeñas a lo largo del tiempo para limitar el riesgo.
Un comerciante debe cuidar la liquidez ya que afecta el precio, el factor más crítico en cualquier operación. La baja liquidez puede hacer que los precios fluctúen significativamente cuando se completan pedidos grandes, lo que puede provocar que los operadores pierdan dinero en sus posiciones antes de que tengan la oportunidad de salir al nivel deseado. La liquidez también determina cuánto apalancamiento puede usar y si su orden se completará si su corredor le pide que deje de operar (por ejemplo, con fines de gestión de riesgos). Por lo tanto, es importante conocer los pares de divisas con los que opera y elegir aquellos con mayor liquidez siempre que sea posible.
Hay varias empresas diferentes que pueden considerarse proveedores de liquidez de FX. Los principales bancos activos en el mercado de divisas son las principales fuentes de liquidez. Además, hay otros participantes del mercado que pueden considerarse proveedores de liquidez, incluidos los fondos de cobertura, los inversores institucionales y los corredores.
Los bancos y los creadores de mercado son las dos principales fuentes de soluciones de liquidez de divisas. Los bancos suelen proporcionar liquidez a clientes más destacados, mientras que los operadores de divisas o “creadores de mercado” suelen atender a clientes más pequeños, ofreciéndoles precios bajos y condiciones comerciales flexibles, lo que da como resultado una mayor liquidez.
La mayor parte de la liquidez en el mercado de divisas la proporcionan los bancos comerciales. Esto se debe a que tienen un gran fondo de capital para sacar. Las personas pueden negociar hasta 50 veces la cantidad de dinero que tienen. Las cuentas comerciales apalancadas están disponibles en muchos bancos comerciales.
Los bancos centrales juegan un papel crucial en el mercado de divisas, regulando los tipos de cambio y emitiendo nuevos billetes. También intervienen con frecuencia en el mercado para suavizar la volatilidad o mitigar el riesgo. Algunos de los bancos centrales notables son el Banco de la Reserva Federal de los Estados Unidos, el Banco de Inglaterra y el Banco Central Europeo. Estas instituciones juegan un papel importante en el suministro de liquidez y, a menudo, trabajan juntas para estabilizar las tasas de interés. Al comprender quiénes son estos jugadores y qué hacen, puede comprender mejor cómo funciona el mercado de divisas.
Las grandes firmas de inversión tienen mucho dinero para invertir. Las empresas de inversión también suelen celebrar contratos que les permiten operar con el mismo apalancamiento que los bancos y los intermediarios, a veces hasta 100:1. Esto les da una gran ventaja de liquidez.
La mayoría de los corredores de divisas minoristas no suelen servir como proveedores de liquidez en divisas. Sin embargo, ayudan a los comerciantes en el comercio al proporcionar acceso a LP y precios competitivos. Esto permite a los operadores obtener la mejor experiencia comercial posible mientras tienen la tranquilidad de saber que sus fondos están seguros. Entonces, si desea operar en Forex, es importante elegir un corredor que tenga una buena relación con LP confiables.
Aunque los fondos de cobertura normalmente no se consideran LP, su influencia en el mercado ha aumentado. Recientemente, la industria de fondos de cobertura ha experimentado un rápido crecimiento, aumentando la cantidad de capital disponible para los minoristas. Esta mayor liquidez ha beneficiado a muchos pares de divisas, lo que facilita a los comerciantes encontrar compradores y vendedores.
Comerciantes que atienden cuentas más pequeñas, como Por ejemplo, aquellos que ofrecen servicios de venta de divisas al por menor pueden contratar con bancos o empresas de inversión para facilitar el acceso al capital. Proporcionar liquidez y permitir que los participantes compren y vendan divisas son funciones importantes de estos jugadores en el mercado de divisas.
Los LP de Forex juegan un papel importante para mantener el mercado funcionando sin problemas y de manera eficiente. Al proporcionar constantemente grandes cantidades de capital para negociar, ayudan a garantizar que los precios sean estables y que las transacciones sean rápidas y fáciles de ejecutar. La mayoría de los LP son bancos que proporcionan liquidez para los principales pares de divisas. Sin embargo, los creadores de mercado también proporcionan liquidez para los pares de divisas que se negocian con menos frecuencia. Tener al menos un LP para cada par de divisas principal es esencial para cualquier corredor de divisas exitoso.